民生宏观(guān) · 周君芝团队

　　导读

　　广交(jiāo)会是中(zhōng)国“第一展(zhǎn)"，疫后线下广交终于(yú)在(zài)4月中旬重启(qǐ)。我们赶(gǎn)赴133届广(guǎng)交会，把握人流(liú)交(jiāo)织(zhī)背后的中(zhōng)国出(chū)口暗线(xiàn)。

　　要点

　　4月中国进(jìn)出(chū)口(kǒu)商品交易会（即广(guǎng)交(jiāo)会）疫后重(zhòng)启线下开展，我(wǒ)们(men)随即赶赴广交会开展专项(xiàng)调(diào)研，用另(lìng)一个(gè)视角(jiǎo)观(guān)察中国出(chū)口企业现状，并捕捉(zhuō)一(yī)些能够(gòu)反映中国出口长期趋(qū)势的(de)线索。

　　通过广交(jiāo)会观察中(zhōng)国企业(yè)出(chū)口状况，有两(liǎng)大(dà)天然优势。

　　广交会规模最大、商(shāng)品种(zhǒng)类最全、参会采购商数量多且国(guó)别(bié)广，被誉(yù)为“中国第(dì)一展”。

　　以本届广交(jiāo)会为例(lì)，展会面(miàn)积(jī)达到150万平方米，时(shí)间跨(kuà)度从4月15日至(zhì)5月5日，按照(zhào)3期(qī)分别举办，涉(shè)及16个(gè)大类品种，基(jī)本覆盖主要商品(pǐn)。

　　广交(jiāo)会参展企(qǐ)业所涉及的规模大小和(hé)所属地域非常广泛，包(bāo)括(kuò)大量中小外贸企业，也包括行业龙头企业(yè)。广交会能够提供充足(zú)样(yàng)本，便于我们观察(chá)中国外贸出口企业群像，这是广交会反(fǎn)馈中(zhōng)国出口信息(xī)的(de)第(dì)一大优势(shì)。

　　对外(wài)贸企业而(ér)言，外贸(mào)展会是重要(yào)的拓客渠(qú)道(dào)。新(xīn)增(zēng)客(kè)源的数(shù)量和质量，影响外贸(mào)企业长期新增订单(dān)。广交(jiāo)会参(cān)会客(kè)户及参展(zhǎn)氛围，能(néng)够为(wèi)我们(men)把握更(gèng)长趋势的(de)外贸大环境和出口(kǒu)大趋势提(tí)供(gōng)线索。这是广交会反馈中国(guó)出口(kǒu)信息的(de)第(dì)二(èr)大优势。

　　本(běn)次广交会调研，我们得到当下中国(guó)出口企业群像五点特(tè)征，或预(yù)示中(zhōng)国出口趋势。

　　趋(qū)势一(yī)，客流总体旺盛，然更多来自(zì)境内采购商，欧美采购(gòu)商流量明显低于往年。

　　本次广交(jiāo)会客流量相对旺(wàng)盛，相较(jiào)以往，今年境内采(cǎi)购商明显增多(duō)。境内和境外客流(liú)比(bǐ)重(zhòng)达到3:1。往(wǎng)年国内外客(kè)户充(chōng)分(fēn)交流时，境内和境外采购商比例达到1:1。

　　本次参展外商以东盟(méng)、日韩、非洲(zhōu)为主，还包(bāo)含(hán)部分中东和俄(é)罗斯客户群体。欧美客户数量明显下(xià)降，意味(wèi)着高效益客(kè)户不足，毕(bì)竟(jìng)欧美客户属(shǔ)于高效(xiào)益客户。

　　趋势二，“一带(dài)一路”沿线(xiàn)国家（东南亚、俄罗斯和中东）构成中(zhōng)国(guó)出口新动能。

　　与我们之前长(zhǎng)三角出口(kǒu)调研信息一致(zhì)，本次广(guǎng)交会调研反馈(kuì)，一(yī)带一(yī)路(lù)国家订(dìng)单增(zēng)幅(fú)较大。其(qí)中东南亚订单饱满(mǎn)，俄罗斯和中东因订单总量尚小(xiǎo)。

　　针对俄罗斯(sī)和中东国(guó)家订单(dān)，中(zhōng)国不同(tóng)类型出口(kǒu)企业(yè)感受存异(yì)。部分企业表示今年对俄快速增(zēng)长，增(zēng)速甚至(zhì)超(chāo)过30％；部分企业则表示今年对(duì)俄出口(kǒu)并(bìng)未发生太大变化。

　　趋势三，相较大(dà)型(xíng)和自主品牌外贸企业，小企业和代工企业出(chū)口压力明显更大。

　　企业普遍反馈(kuì)今(jīn)年(nián)海(hǎi)外需求较过去两年(nián)明显走弱，不同(tóng)规模(mó)和类型企业反(fǎn)馈，它们具(jù)体(tǐ)面(miàn)临的(de)出口(kǒu)压力(lì)存(cún)在明显差异。

　　小型企业普遍反馈今年(nián)订(dìng)单(dān)明显下滑(huá)，中大型(xíng)企业(yè)反(fǎn)馈(kuì)今年订单(dān)虽有下(xià)滑，下滑(huá)程度较(jiào)轻，甚至部分大中型企业订单略有增长(zhǎng)。

　　相较(jiào)单纯的代加工企业，具备(bèi)自主品牌(pái)的出(chū)口(kǒu)企业订单情况(kuàng)相对较好，出(chū)口压力较轻。

　　趋势(shì)四(sì)，2023年中国出口(kǒu)企(qǐ)业仍面临一定贸(mào)易摩擦压力。

　　本次调研反馈，中国外贸企(qǐ)业面临(lín)较为普遍的贸易摩(mó)擦(cā)。不仅传统的欧(ōu)美发达国家(jiā)对中(zhōng)国(guó)外贸(mào)企(qǐ)业保有持续的贸(mào)易摩(mó)擦，甚至发展中经济体与中(zhōng)国(guó)之间的贸易摩擦也在加剧。

　　例如中国对(duì)非洲地区出口的贸易摩擦正在加剧(jù)，主要方(fāng)式为加(jiā)征关税(shuì)，目的在于(yú)保护本地制造业发展；

　　又(yòu)例(lì)如，东非共(gòng)同(tóng)体对外关税税(shuì)率分三档，终端消费品25％、中间产品10％、原材料和资本货物0％。设置关(guān)税的初衷是(shì)为保护本(běn)地制造业免受廉价进口竞(jìng)争。

　　趋势五，中国出口企业产业(yè)转移(yí)范围正(zhèng)在(zài)扩大，转移(yí)进程正(zhèng)在(zài)加速。

　　调(diào)研企业普遍反馈，受关税税率和劳(láo)动力成(chéng)本因素影响，当前中国企业已经开始(shǐ)产业(yè)转移。疫(yì)情之后产业转(zhuǎn)移浪潮(cháo)加速，头部大型企业是(shì)这一轮(lún)产业转(zhuǎn)移浪潮中的主体。

　　目(mù)录(lù)

　　正(zhèng)文

　　引言

　　3月(yuè)中旬，我们(men)开展杭州外(wài)贸(mào)专项调(diào)研，随后发布(bù)《中(zhōng)国出口(kǒu)的(de)优势与忧(yōu)虑》和《中(zhōng)国产业转移的(de)三(sān)点现(xiàn)实》两篇专题(tí)报告，提示中(zhōng)国出口两(liǎng)点超(chāo)预期表现：

　　一是(shì)今年一季度中国出(chū)口(kǒu)订单(dān)和金额(é)或将(jiāng)大增，主(zhǔ)因去(qù)年底订(dìng)单(dān)转移至年初；

　　二是(shì)疫情(qíng)之后中国出口企业(yè)迎来产业(yè)转移浪(làng)潮，并影响(xiǎng)中国出(chū)口(kǒu)产(chǎn)品结(jié)构。

　　4月(yuè)中国进(jìn)出口商品(pǐn)交易会（即广交(jiāo)会）疫后重启线(xiàn)下开展，我们(men)前往(wǎng)广(guǎng)州进行专项调研，从另一个(gè)角度观(guān)察中国当下(xià)出口(kǒu)现状以及中国出(chū)口企业面临的(de)长期趋势。

　　一、外贸(mào)展会能够反映出口的(de)大环境(jìng)和大趋势

　　对外贸企(qǐ)业(yè)而言，外贸展(zhǎn)会是一个重要(yào)的拓客(kè)渠道，能够集中高(gāo)效拓(tuò)展新客户群体。新增客源的数量和质量，影响外贸企业长期新增(zēng)订单规模。

　　值(zhí)得注意的(de)是，外贸展(zhǎn)会新拓(tuò)客户(hù)并不意味着当期订单暴增。短期之内海关总署(shǔ)统(tǒng)计(jì)的出口订单主要(yào)与之前(qián)客户签订(dìng)的老订单相关。外贸展会(huì)反映的是更长期的(de)外贸(mào)大(dà)环境和出口大(dà)趋(qū)势。

　　二、广交(jiāo)会为中(zhōng)国最大(dà)外贸展(zhǎn)会，可观察样本充(chōng)足(zú)

　　广交(jiāo)会作为中(zhōng)国最(zuì)大(dà)的(de)进(jìn)出口商品(pǐn)展会，已经举办(bàn)133届，为中国(guó)历史最长的外贸展会(huì)，被誉(yù)为“中国第一展”。

　　广交会的会展规模最(zuì)大(dà)、商品种类最全、企业(yè)类型最多、参会采购(gòu)商数量最多、国(guó)别(bié)最(zuì)广(guǎng)，能够为我(wǒ)们观(guān)察中(zhōng)国外贸出(chū)口(kǒu)现状和(hé)趋势提供(gōng)充足(zú)样本。

　　133届广交(jiāo)会的展(zhǎn)会面积达到150万平(píng)方米，时间跨(kuà)度从4月15日(rì)至5月5日，按(àn)照3期分别(bié)举(jǔ)办，每期涉及(jí)商品(pǐn)种类(lèi)包括：

　　第一期：电子及家(jiā)电、照明、车辆(liàng)及配件、机械、五金(jīn)工具、建材、化工产品(pǐn)、能源；

　　第二期：日用消费品(pǐn)、礼品、家居装饰品；

　　第三(sān)期：纺织服装、鞋、办公箱包(bāo)及(jí)休闲用(yòng)品、医药(yào)及医(yī)疗保健、食品。

　　133届广交会第1、2期累(lèi)计参展企业数量达(dá)到2.5万(wàn)家，参展数量较多。

　　三、今年广交会反映当前外贸(mào)环境五点特征

　　第一，客流旺盛(shèng)，更(gèng)多来(lái)自(zì)境(jìng)内(nèi)采购商(shāng)，欧美(měi)采购(gòu)商流(liú)量(liàng)明显低(dī)于往年(nián)。

　　结合现场调研(yán)企业反馈，本次广交会客流量(liàng)相当(dāng)旺盛(shèng)，但相较(jiào)往期(qī)展会，本次(cì)广交会开放境内(nèi)采(cǎi)购商名额，客流结构(gòu)上境内采(cǎi)购商与境外采购(gòu)商占比为3 ：1。换(huàn)言之，本次(cì)展会更多人(rén)流来自于境内采(cǎi)购商，往年内外交流比较(jiào)充(chōng)分时，境内(nèi)和境外采购商(shāng)比例达到(dào)1:1。

　　本次外商结构中，欧美客户数(shù)量明显(xiǎn)不足，本次境外采(cǎi)购商主要为东盟、日韩、中(zhōng)东、俄罗斯和非洲(zhōu)等客户群体(tǐ)。

　　对中国(guó)外(wài)贸企业(yè)而言(yán)，欧美客户属(shǔ)于(yú)高效(xiào)益客户，欧美采购商数量下降，意味着本次(cì)广交会(huì)反馈出来的信息(xī)是当下(xià)高效(xiào)益客户(hù)占比(bǐ)有所下(xià)降。

　　根据部(bù)分企业反馈(kuì)，本次欧美客户(hù)数量偏少，可能(néng)和(hé)过(guò)去3年欧(ōu)美跨境电商发展迅速有关，部分采(cǎi)购商已经不直(zhí)接前往(wǎng)线(xiàn)下(xià)展会。

　　第二(èr)，“一带一路”沿(yán)线国家构成出口新动(dòng)能。

　　与近期出口数据相匹(pǐ)配(pèi)，调研企业反馈“一(yī)带一路”国家的订单增幅较为明显。除(chú)东南亚外，俄(é)罗斯和中东整体的采购(gòu)规(guī)模(mó)相对偏小。

　　因此(cǐ)，针对俄罗斯和中(zhōng)东客户订单，不同企业之间感(gǎn)受存在明显差异。部分(fēn)企业表示今年(nián)对(duì)俄增长超过(guò)30％，部分企业则表示对俄(é)出口并未增长。

　　和前次(cì)调研结果(guǒ)相近，企业普遍反馈(kuì)欧美出(chū)口动(dòng)能最为疲弱(ruò)，日韩需求相对平稳。

　　第(dì)三，相较(jiào)大型和(hé)自(zì)主品(pǐn)牌外贸企业(yè)，小企业和代工企业(yè)出口压力明显(xiǎn)更大。

　　企业(yè)普遍反(fǎn)馈目前海外需求较过去2年(nián)有明显(xiǎn)走弱，不同规模和(hé)类型的企业所面临的(de)出口(kǒu)压力存在(zài)明显差(chà)异。

　　小型(xíng)企(qǐ)业(yè)普遍反馈今年订(dìng)单下滑(huá)明显，而中大型(xíng)企业则反馈今年订单虽有下滑，但程度相(xiāng)对较(jiào)轻，甚(shèn)至(zhì)部分企业存在订单略增的情况(kuàng)。

　　此外，相较于(yú)单纯的代加(jiā)工企业(yè)，具备自主品牌(pái)的外(wài)贸企业(yè)反(fǎn)馈(kuì)今年订单情况相对较好，出口压力较轻(qīng)。

　　第四，2023年中(zhōng)国出口企业(yè)仍面临一定贸易摩擦压力。

　　本次广(guǎng)交会参(cān)展企业反馈，中国(guó)外(wài)贸企业正面临较(jiào)为广(guǎng)泛(fàn)的(de)贸易摩擦。中国(guó)和欧(ōu)美发达国家(jiā)之(zhī)间存(cún)在贸易摩擦，除此(cǐ)之外，中国企业同样面临其(qí)他地区贸易摩擦(cā)增大(dà)，例如中国对非洲地区出口的贸易摩擦正在加剧，主要方式为加征关税，目的在于保护(hù)本(běn)地制(zhì)造业发(fā)展(zhǎn)。

　　2022年(nián)7月(yuè)东(dōng)非(fēi)共同体(tǐ)正(zhèng)式实行第四档35％的(de)共同对外关(guān)税的决定，计划纳入的商品包括：乳制品、肉产品、谷(gǔ)物(wù)、食用(yòng)油(yóu)、饮料(liào)和酒类、食(shí)糖及糖果、水果、坚果、咖啡、茶叶、鲜花(huā)、调(diào)味(wèi)品(pǐn)、家具、皮(pí)革品、棉纺织品、服装(zhuāng)、钢铁(tiě)产品(pǐn)和陶瓷产品抖音哈拉少什么意思，抖音哈拉少是什么意思等(děng)。

　　原先东非共(gòng)体共同对(duì)外关税税率分(fēn)三档，终端消费品25％、中间产品10％、原材料和资本(běn)货物0％。初衷是(shì)保(bǎo)护本地制造业免受廉价进口(kǒu)竞争。

　　第五，中国出口企业产业(yè)转移范围正在扩大，转(zhuǎn)移进(jìn)程正在加速。

　　调研企业普遍反(fǎn)馈，受关税税率和(hé)劳(láo)动力成本因素(sù)影(yǐng)响，当前中国企(qǐ)业存在产业转移。疫情之后(hòu)产业(yè)转移(yí)浪(làng)潮加速，头部大型企业是产(chǎn)业转移的(de)主要主体。

　　企业反馈产业转移主要(yào)流向东(dōng)南亚，目前也开(kāi)始(shǐ)流向非洲(zhōu)等地。产业转移至当地，生产得到的(de)产成品也主要是为销售于当地。

　　此外(wài)，产业转移对中国出(chū)口份额(é)影响上，企业反馈和(hé)宏观数据表(biǎo)现有所(suǒ)差异。其中，出口份额(é)数(shù)据显(xiǎn)示，中(zhōng)国出口(kǒu)劳动密集型产(chǎn)品的订单近年来呈现持续下降(jiàng)；但大(dà)部分调研企业(yè)认为转移产能尚(shàng)不(bù)构成竞争(zhēng)威(wēi)胁，向东南亚转移的(de)订单规模较小。

　　风险提(tí)示

　　调(diào)研样本企业数(shù)量与(yǔ)范围有限；海外经济衰退超预期。

　　本文来自民生(shēng)证(zhèng)券研究院于2023年5月8日发布的报(bào)告《民生宏(hóng)观调研(yán)系列(liè)之三：广交会下的出口群像》

未经允许不得转载：惠安汇通石材有限公司 抖音哈拉少什么意思，抖音哈拉少是什么意思