近期市场风向(xiàng)变动，北(běi)向资金调仓换股(gǔ)，外资基金(jīn)也纷纷行动。记者梳理发现，欧洲巨头(tóu)施罗德(dé)旗下三(sān)只旗舰基(jī)金同时大(dà)手笔加(jiā)仓“宁王”。3月底以来，宁王(wáng)股价震荡上行(xíng)，虽(suī)较高点(diǎn)仍有距离，但部分资金开始行动。透(tòu)露什么信号？我们一起来看看。

　　欧(ōu)洲巨头旗下三大基金同时(shí)行动

　　施罗(luó)德旗下“施罗(luó)德(dé)国际精选基金中国(guó)A（Schroder International Selection Fund China A A Accumulation USD）”，最新(xīn)规模43.96亿美元。

　　截(jié)至2023年4月底，基金前十大重(zhòng)仓股为(wèi)中国平安、招商银行、紫(zǐ)金矿(kuàng)业、宁德时代、贵州茅台、万(wàn)华化(huà)学、鼎龙股(gǔ)份、芒果超媒、海尔(ěr)生物。4月，基(jī)金加仓宁德时代80％。

　　无独有偶，施罗(luó)德旗舰基金(jīn)“施罗德(dé)国际精选基金大中华A（Schroder ISF Greater China A Acc USD）”最新规模27亿美(měi)元。

　　截至(zhì)2023年4月底，台(tái)积(jī)电、腾讯控股(gǔ)、阿里巴巴、AIA、美团、紫(zǐ)金矿业、港交(jiāo)所(suǒ)、银河娱(yú)乐(lè)、宁德时代、隆基绿(lǜ)能(néng)。4月，基金减持腾(téng)讯控股3.42％，减(jiǎn)持紫金矿业(yè)19.25％，加仓(cāng)AIA 4.97％，加仓宁德时(shí)代80％。

　　4月，施罗德旗下另一只旗舰基金也加(jiā)仓宁(níng)德时代80％。“施罗德国际(jì)精选基金中国机遇(yù)（Schroder International Selection Fund China Opportunities A Accumulation USD）”， 基金最新规(guī)模14.23亿美元(yuán)。

　　截至4月底，基金前十(shí)大(dà)重仓股(gǔ)为腾(téng)讯控(kòng)股(gǔ)、阿里(lǐ)巴巴、美团、宁德(dé)时代、隆基(jī)绿能、蒙牛乳(rǔ)业、银河(hé)娱乐、紫金(jīn)矿(kuàng)业、贵州茅台、深(shēn)圳(zhèn)国际。4月，基金减持(chí)腾(téng)讯控股2％、减持阿里巴巴3.89％，减持紫金矿业10.31％，增持宁德时代80％。

　　看好中国新(xīn)能(néng)源(yuán)车产业链

　　同(tóng)一(yī)家机构(gòu)旗下三大旗舰基金(jīn)同时(shí)加(jiā)仓(cāng)80％，究竟怎(zěn)么回事(shì)？

　　资料显示，这三只基金中，施罗德国际精选基(jī)金中国A由Jack Lee管理；施罗(luó)德(dé)国际精选基金大中(zhōng)华和施罗德国际精(jīng)选中(zhōng)国机遇由Louisa Lo管理。最(zuì)新的(de)基金材料(liào)中并(bìng)未解释为何基金在4月大(dà)手笔(bǐ)加仓宁德时代。不过，记者梳理发现，施(shī)罗德对中(zhōng)国(guó)新能源(yuán)车(chē)产(chǎn)业链(liàn)的看重(zhòng)是一以贯之的。

　　例如，基金经(jīng)理Jack Lee在一份研(yán)究日志中解(jiě)释道：长期来看，关注三大主题。一是电动车供(gōng)应(yīng)链(liàn)；二是技术自主可(kě)控；三是医疗(liáo)健康基础(chǔ)设(shè)施(shī)。

　　为何看好电(diàn)动车产业(yè)链？

　　Jack Lee解释道，随(suí)着气候变化的影响日益显现，全球各国的脱碳行(xíng)动水密码这个牌子靠谱吗，水密码这个牌子怎么样(dòng)变得(dé)越来越重(zhòng)要。转向电动汽(qì)车(chē)（EV）是“脱碳”行动(dòng)的一个方面。中(zhōng)国在这方面为(wèi)投资者提供了(le)重要的(de)机会。中国在电(diàn)动(dòng)汽车(chē)价值链的供应方(fāng)面是全球的领导者(zhě)，同时(shí)中(zhōng)国对成品车辆(liàng)的需求方面也占据重要地位。可能很多人不知道的是(shì)，全球2022年(nián)销售的所有电动汽车中(zhōng)，57％是在中国销售的。

　　整(zhěng)车制造之外，中国也是(shì)全球电动(dòng)车基础设施最完善的国家之一。以(yǐ)充(chōng)电(diàn)桩为例，中国(guó)平均一个(gè)公共充电(diàn)桩对应7辆车，欧洲是16、美国(guó)是16、印度是25、巴西是28。来源：施罗德官网。

　　在电动汽车(chē)供应(yīng)链(liàn)中，有许多公司正在在各自(zì)的(de)领域(yù)中建(jiàn)立主导地位，以某(mǒu)智(zhì)能(néng)组(zǔ)件为例(lì)，它是电动汽车(chē)中用于电池和电机温控的关键组件的生产(chǎn)商。该公司在空调阀行(xíng)业全球(qiú)市场(chǎng)占有约60％的(de)份额，并在电(diàn)动汽车阀门行业(yè)拥(yōng)有超过90％的市场份额。客户包括特斯(sī)拉等全球电(diàn)动(dòng)汽车(chē)专家(jiā)以及福特、宝(bǎo)马等(děng)原始设(shè)备制造商(shāng)（OEMs）。随着电动汽(qì)车在全(quán)球范围内(nèi)继续占据市场份额——在法规的支持下，该公司的(de)增长潜力是(shì)可预见的。

　　事实(shí)上，施(shī)罗(luó)德也并非孤例。

　　另一(yī)欧洲巨头安联投(tóu)资(zī)旗舰基金安联神(shén)州(zhōu)A股基金也在3月大手笔(bǐ)加仓宁(níng)德时代。

　　这只基金最(zuì)新(xīn)规模47亿美元，截至3月底，基金(jīn)前十大重仓股为贵州茅台、中(zhōng)信证券、宁德时代、中国中免、东方财富(fù)、美的(de)集团、迈(mài)瑞(ruì)医(yī)疗、安井(jǐng)食品、锦江集团、中国(guó)平安。

　　3月，基金对前十大重仓股逐一加仓(cāng)，其中(zhōng)加(jiā)仓幅度最(zuì)大(dà)的就是宁德时代，加仓幅度(dù)高达(dá)22.17％。此外，基金对(duì)中国中免加仓21.10％，基金(jīn)加(jiā)仓贵州茅(máo)台15.05％。对前十(shí)大(dà)重仓股中其余公司均(jūn)加仓8.85％。

　　“宁王”水密码这个牌子靠谱吗，水密码这个牌子怎么样市场份额超40％

　　中汽协(xié)（中国汽车工业协(xié)会）近日发布的数据显示，2023年4月，我(wǒ)国动力电池产量47.0GWh，同比增38.7％；装车量25.1GWh，同比(bǐ)增89.4％；新增(zēng)6.7万台公共充电桩，同比增长(zhǎng)52.0％，桩车增量比为1：2.5。

　　动力(lì)电池行业集中(zhōng)度方面，今年(nián)4月，尽管我国新能源(yuán)汽(qì)车市场共计36家(jiā)动力电(diàn)池企业(yè)实现装(zhuāng)车配套，较(jiào)去年同期(qī)增(zēng)加2家(jiā)。但是排(pái)名前3家(jiā)、前5家、前10家动(dòng)力电(diàn)池(chí)企(qǐ)业动力电池装车量分别为19.8GWh、22.3GWh和(hé)24.6GWh，占(zhàn)总装车量比(bǐ)分别为78.7％、88.8％和97.7％，行业集中(zhōng)度依(yī)旧较高(gāo)。

　　企业排名来看，根据(jù)中国汽车动(dòng)力电池产(chǎn)业创新(xīn)联盟(méng)数据显(xiǎn)示，今年4月，宁德时代以40.83％的占比持续领跑，比亚迪(dí)、中创新航、亿纬锂能(néng)、国轩(xuān)高科分别以29.11％、8.74％、5.48％、4.68％的占比位(wèi)居(jū)第2-5名(míng)。第6-10名则分别(bié)为(wèi)：欣(xīn)旺达、LG新能源、蜂巢(cháo)能源(yuán)、孚能科技(jì)、瑞浦兰钧。

　　作为(wèi)动力电池(chí)行业的龙(lóng)头(tóu)企(qǐ)业(yè)，宁德时代于2023年一季度实现营业(yè)收入(rù)890.38亿元，同比增长82.91％；实(shí)现(xiàn)净(jìng)利(lì)润(rùn)98.22亿元，同比增长557.97％，单(dān)季利润(rùn)增速创历史新(xīn)高。

　　北向资金(jīn)调仓换股，“宁王”重受青睐

　　或许是基于优异的业绩，来自Wind的(de)数据(jù)显(xiǎn)示，截(jié)至5月14日，最近7天北向资(zī)金净流入宁(níng)德时(shí)代(dài)15.75亿(yì)元，位(wèi)居北向净流入榜(bǎng)首。北向资金净流入较多的其它个股还(hái)包(bāo)括宁德(dé)时代、工业富联、贵州茅台、工商银(yín)行、北方华创(chuàng)、兴业银行、紫金矿业(yè)、建设银行、比(bǐ)亚(yà)迪、中国石(shí)化。北(běi)向资金净流出较多(duō)的个股(gǔ)包括格力电(diàn)器、中国建筑、东(dōng)方财富、中国中免(miǎn)、阳光电源、中(zhōng)兴通讯、科(kē)大讯飞、隆基绿能、长江电力(lì)、恒瑞医药。

　　看好(hǎo)的“宁王”的外资(zī)还包括“柏基”。超长(zhǎng)线(xiàn)投资者“Baillie Gifford”重仓宁德时(shí)代。

　　柏基在谈及为何(hé)持有宁德时代时，写道：宁德(dé)时(shí)代(dài)所(suǒ)处的(de)位置是令(lìng)人羡(xiàn)慕的。它背(bèi)后(hòu)有(yǒu)两大增长机遇一是电动车二(èr)是储能；CATL聪(cōng水密码这个牌子靠谱吗，水密码这个牌子怎么样)明(míng)地选择(zé)聚焦磷酸铁锂电(diàn)池，这方(fāng)面(miàn)它的(de)市场份额是领先的。此外，磷酸(suān)铁锂电池因为安(ān)全(quán)性、生命周期和不含钴等特征而受(shòu)到欢(huān)迎；动力(lì)电(diàn)池的企(qǐ)业(yè)发展与(yǔ)政(zhèng)府(fǔ)的脱碳(tàn)计(jì)划(huà)是一致的。CATL的领(lǐng)导者也(yě)非常有远见(jiàn)。

　　柏基同时也解释了：他们(men)如何通过 “柏基(jī)十问(wèn)”来考察宁德时代的。

　　不(bù)过(guò)，柏基也表示，如同所有的投(tóu)资(zī)者，他们的(de)判断也可能是(shì)错的。例如，若未来新(xīn)的电(diàn)池技术(shù)出现(xiàn)，宁(níng)德时(shí)代(dài)的竞(jìng)争优势不(bù)复。随(suí)着电池成本下(xià)降，宁德时代若不能保持(chí)利(lì)润率(lǜ)。宁德时代(dài)和电动车厂商(shāng)的关系(xì)若(ruò)不能维系。这(zhè)些因素都会影响柏基对于宁(níng)德时代的判断。

　　但并(bìng)非所有的外(wài)资都在加仓宁德时代。4月另一欧洲巨头(tóu)安(ān)本投资旗舰中国基金(jīn)“安本标准SICAV I-中国A股(gǔ)可持(chí)续股票基金（Aberdeen Standard SICAV I - China A Share Sustainable Equity Fund I Acc USD）就(jiù)在4月微(wēi)微减(jiǎn)仓宁德(dé)时代(dài)0.04％。基金最新规模(mó)35.62亿(yì)美元(yuán)。

　　截至(zhì)2023年4月底，基金持有的前十(shí)大(dà)重(zhòng)仓股(gǔ)为贵(guì)州(zhōu)茅台、宁德(dé)时(shí)代、中国(guó)中(zhōng)免、迈瑞(ruì)医疗、爱尔眼科、华(huá)测(cè)检(jiǎn)测(cè)、招商银行、美的集(jí)团(tuán)、广联达(dá)、宁波银行。

　　摩(mó)根大通加(jiā)仓(cāng)泸州老窖

　　宁(níng)德时(shí)代之(zhī)外(wài)，互联网(wǎng)或者食(shí)品饮(yǐn)料也颇受关注。

　　例如，摩根大通旗舰基金“摩(mó)根基金-中国A股机遇基金（JPMorgan Funds - China A-Share Opportunities Fund C （acc） – EUR）”最新规(guī)模395 亿(yì)元(yuán)人(rén)民(mín)币，截至2023年一季度(dù)末，基金前十大(dà)重(zhòng)仓股(gǔ)为(wèi)贵州茅(máo)台、金山软件、中国(guó)平安、招商银行、万华化学(xué)、恒生金(jīn)融、泸州(zhōu)老窖、迈瑞医疗、京东方。3月基金加(jiā)仓幅度最(zuì)大的为泸(lú)州老窖，加仓幅度(dù)27.59％。

　　瑞银旗下瑞银（卢(lú)森堡(bǎo)）股票(piào)基金(jīn)-中国机遇基金（UBS （Lux） Equity Fund - China Opportunity （USD） P-acc）最新规模(mó)47.83亿(yì)美元。截至(zhì)2023年 3月底，基(jī)金前十大重仓股为腾(téng)讯控股、贵州茅台、网易、阿里巴巴(bā)、中国平(píng)安、招商银行(xíng)、石药集团、AIA、平安(ān)银(yín)行、美团。3月，基金加(jiā)仓阿(ā)里巴巴(bā)11.66％。

未经允许不得转载：惠安汇通石材有限公司 水密码这个牌子靠谱吗，水密码这个牌子怎么样