预期收益率计(jì)算公式？是期(qī)望(wàng)收益率=(期末(mò)价格(gé)-期(qī)初(chū)价格+现金(jīn)股息(xī))/期初(chū)价格的。关于预期收益率计算公(gōng)式以及股票(piào)预期收益率(lǜ)计算公式(shì)，投资组合(hé)的预期收(shōu)益率计算公式，证券组合(hé)预期收益(yì)率计算公式，债券预期收益率计(jì)算公式，投资预期收益率计算(suàn)公式等问题，小编将为(wèi)你整理(lǐ)以下的知识答案(àn)：

预期收益率是什么

　　预期收益(yì)率(lǜ)也称为期(qī)望收益率的。

　　是(shì)指在(zài)不(bù)确定的条件(jiàn)下(xià)，预测的(de)某资产未来可实现的收益率。对(duì)于(yú)无风险收(shōu)益率，一般是(shì)以政府短期债券的(de)年(nián)利率为(wèi)基础的。

　　在(zài)衡量(liàng)市场(chǎng)风险和收益(yì)模型(xíng)中，使用(yòng)最久，也(yě)是大多数公(gōng)司采用(yòng)的是(shì)资本资产定价(jià)模型(CAPM)，其假(jiǎ)设(shè)是(shì)尽(jǐn)管分散(sàn)投资对降(jiàng)低(dī)公司的特(tè)有风险有好处，但大部(bù)分(fēn)投资者仍然(rán)将(jiāng)他们的资产集中在有限的几项资(zī)产上。

预(yù)期收益率计算公式

　　是期(qī)望收益率(lǜ)=(期末价格-期初价格+现金(jīn)股(gǔ)息)/期(qī)初价格的。

期(qī)望(wàng)收益率的计算公(gōng)式

　　期望收益率(lǜ)=(期末价格-期初价(jià)格+现金股(gǔ)息)/期初(chū)价格

　　在衡量市(shì)场风险和收益模型中，使用最久，也是至今(jīn)大(dà)多数公司采用(yòng)的是资本资产定(dìng)价模型(CAPM)，其假设是尽管分(fēn)散(sàn)投(tóu)资对降低(dī)公司的特有(yǒu)风险有好(hǎo)处，但(dàn)大部分投资者(zhě)仍(réng)然将他们的资产集中在有限的几项资(zī)产上。

　　比(bǐ)较流行的还有后(hòu)来兴起的套利定价(jià)模型(Arbitrage Pricing Theory，APT)，它的假(jiǎ)设是投资者(zhě)会利用套(tào)利的机会获利，既如果两个投资组合面(miàn)临同样的风险但(dàn)提(tí)供不(bù)同的(de)兰州大学电子邮箱地址，兰州大学邮箱入口预(yù)期收(shōu)益率(lǜ)，投资者会选择拥有较(jiào)高(gāo)预期收益率的(de)投资组合，并不会调整(zhěng)收益(yì)至均(jūn)衡。

　　我(wǒ)们主(zhǔ)要以资本资产定价模(mó)型(xíng)为基础，结合套利定价(jià)模(mó)型(xíng)来(lái)计算。

　　首(shǒu)先一个概念是β值。

　　它表(biǎo)明—项(xiàng)投资的风(fēng)险(xiǎn)程度(dù):

　　瓷产的β值(zhí)=资产(chǎn)i与(yǔ)市场投资组(zǔ)合的协(xié)方(fāng)差/市场投资组合(hé)的方(fāng)差

　　市场投资组(zǔ)合与其自身的协方差(chà)就是市场(chǎng)投(tóu)资(zī)组合的方(fāng)差(chà)，因此市场投资(zī)组合的β值永远等(děng)于1，风(fēng)险大于平均资产的投资β值大于1，反之小于1，无风险投资β值等于0。

　　需要(yào)说明的是，在投资组合中(zhōng)，可能会有个别(bié)资产的(de)收益率小(xiǎo)于0，这说明，这项资产的(de)投资回报率会小于无风(fēng)险(xiǎn)利率(lǜ)。

　　一般来讲，要避免这样的投资项目，除非你已经很(hěn)好到做到分散化。

　　首(shǒu)先确(què)定一个可接(jiē)受的(de)收益率，即风(fēng)险溢酬(chóu)。

　　风(fēng)险溢酬衡量了一个投资者将(jiāng)其资(zī)产从(cóng)无风险(xiǎn)投资转移到一个平均的风险投资(zī)时所需要的额外收益。

　　风险溢(yì)酬是你投资组合(hé)的(de)预期收益率减(jiǎn)去无风险投资的(de)收益率的差额。

　　这个数字一般情(qíng)况(kuàng)下要大于1才有(yǒu)意义，否则说明你的(de)投资组合(hé)选择是有问题的。

　　风险越高，所期望的风险溢(yì)酬就应该越大。

　　对(duì)于无(wú)风险收(shōu)益率，一般是以政府长期债券的(de)年利率为基础的。

　　在美(měi)国等(děng)发达市(shì)场，有完善的股票(piào)市(shì)场作为参考依据。

　　就目前我(wǒ)国的情况，从股(gǔ)票市场尚难(nán)得(dé)出(chū)一个合适的结论，结合国民生产总值(zhí)的(de)增长率来估计风险溢酬未尝(cháng)不是一个(gè)好的选择。

预(yù)期收益率和无风(fēng)险(xiǎn)收益率有什么区(qū)别

　　预期收益率也(yě)称为 期望收益率(lǜ)，是指在(zài)不(bù)确定的(de)条件下，预(yù)测的某资产未来(lái)可 实现 的收益率。

　　对(duì)于无(wú)风险收益率，一般(bān)是以政府短期债(zhài)券的年利率为基础的。

　　在衡量市(shì)场风险和收益模(mó)型中，使(shǐ)用最久(jiǔ)，也是至今大多数公司采用(yòng)的是 资本(běn)资产(chǎn)定价模(mó)型 (CAPM)，其假设是尽管 分(fēn)散(sàn)投资 对(duì)降(jiàng)低公司的 特有风险 有好(hǎo)处，但大部分(fēn)投(tóu)资者仍然(rán)将他们(men)的资产集中在有限(xiàn)的几项资产上(shàng)。

　　在衡量(liàng) 市场风险 和收(shōu)益模型中，使用最久，也是至今大(dà)多数公司采用的(de)是 资本资产定价(jià)模(mó)型(xíng) (CAPM)，其假设是尽管(guǎn) 分散投(tóu)资 对降低(dī)公(gōng)司的 特有风险 有好处，但大部分投资(zī)者仍然将他们(men)的资(zī)产集中在(zài)有限的几(jǐ)项(xiàng)资产上。

预期(qī)收益率计算公式是怎样的？

　　预期收益率也称(chēng)为期望收益率(lǜ)，是指在(zài)不确定的条件下，预(yù)测的(de)某资产未来可实现的(de)收益率。

　　预(yù)期收益(yì)率的(de)公式为(wèi)：资(zī)产(chǎn)i的预期(qī)收(shōu)益率E（Ri）=Rf+βi[E（Rm）-Rf] 其中： Rf：无(wú)风险收(shōu)益率，E（Rm）：市(shì)场(chǎng)投资组合的预期(qī)收益率(lǜ)，βi： 投资i的β值。

　　E（Rm）-Rf为投资组合的风险溢酬。

　　拓(tuò)展(zhǎn)资(zī)料

　　预期年化预期收益率是怎么算出来的 逾期年化(huà)预期收益(yì)率是(shì)指投资期(qī)限为一年所获的(de)预期预期收益率，也是将当前预期(qī)收益率换算成年(nián)预期收益率(lǜ)的一种计算方法，计算公式(shì)为：年化预期收益率(lǜ)=（投(tóu)资(zī)内(nèi)预(yù)期收益(yì)/本金）/（投资天(tiān)数/365）×100%，预期年(nián)化预期收(shōu)益=投(tóu)资金(jīn)额×预期年化(huà)预期收益率×投资(zī)期限/365。

　　例如你用1万元购买了一个投(tóu)资(zī)期限为(wèi)30的(de)理财产(chǎn)品，该产品的预期年化预期收益(yì)率(lǜ)为4.5%，那么(me)你可(kě)获得的(de)预期(qī)预期收益为：10000×4.5%×30/365=36元。

　　 如果(guǒ)投(tóu)资(zī)期限刚好为1年(nián)，那么预期预期(qī)收益的(de)计算方式会(huì)更简单：预(yù)期(qī)年(nián)化预(yù)期收益=本金×预期年化预期收益率，即(jí)450元。

　　2、七(qī)日年化预期(qī)收益率是什么意思

　　在实(shí)际投资(zī)过程中，七日年化预期收益(yì)率也是经常(cháng)遇到的一个概念，七日年化预期收益率是(shì)指将7日(rì)的(de)平均预(yù)期收益水平换算成(chéng)年化率后得出的预期收(shōu)益率，常用于货币基金。

　　七日(rì)年化预期收益率往(wǎng)往(wǎng)都是浮动的，不(bù)代(dài)表未来的(de)年化预期(qī)收(shōu)益率，但可用于参(cān)考(kǎo)该理财产品(pǐn)的盈(yíng)利水平。

　　 一般情况(kuàng)下(xià)，预期年化预期(qī)收益率(lǜ)越高的(de)产(chǎn)品(pǐn)，风(fēng)险也(yě)越大(dà)。

　　此外(wài)，投资(zī)期限越长的产品，预(yù)期预期收益率(l兰州大学电子邮箱地址，兰州大学邮箱入口ǜ)往(wǎng)往也越高。

　　以上(shàng)关于预期年化预期收益(yì)率是怎么算出来的的内(nèi)容，希望对大家(jiā)有所(suǒ)帮助。

　　温馨提示，理财(cái)有风(fēng)险，投资需谨慎。

　　预期(qī)收(shōu)益率计算公式？是期望(wàng)收益率=(期末价格(gé)-期初价格+现金股息)/期(qī)初(chū)价(jià)格的。关于预期收益率计算(suàn)公式以及(jí)股(gǔ)票预期收益率(lǜ)计算公式，投资组(zǔ)合(hé)的预期收益率计(jì)算公(gōng)式，证券组(zǔ)合(hé)预期收益率计算公式，债券(quàn)预期收益率计算公(gōng)式，投资(zī)预(yù)期(qī)收(shōu)益率计(jì)算公式等问(wèn)题，小编(biān)将为你整(zhěng)理以下的知识答案：

预期收益率(lǜ)是什么

　　预期收益率(lǜ)也称为期望(wàng)收益率的。

　　是(shì)指在不确定的条件下，预(yù)测的(de)某资产未来可(kě)实(shí)现的收益(yì)率。对于无风(fēng)险收益率，一般(bān)是以政府(fǔ)短期债券的年利率为基础(chǔ)的。

　　在(zài)衡量市场风险和收(shōu)益(yì)模型中，使用最(zuì)久，也是大多数公司采用的是资本(běn)资产定(dìng)价模型(CAPM)，其(qí)假设是尽管分散投资(zī)对降低公(gōng)司的特(tè)有(yǒu)风险有好(hǎo)处(chù)，但大部分投资(zī)者仍然将他们的资产集中在有限的几项(xiàng)资产上(shàng)。

预(yù)期收益率计算(suàn)公式

　　是期望收益率=(期末价格(gé)-期(qī)初(chū)价格+现金股息)/期初价格的。

期望(wàng)收益率(lǜ)的计(jì)算公式

　　期望(wàng)收益(yì)率=(期末价(jià)格-期初价格+现(xiàn)金股(gǔ)息(xī))/期初价(jià)格

　　在(zài)衡(héng)量市场风险(xiǎn)和收(shōu)益模(mó)型中，使用最久，也是(shì)至今大多(duō)数公司采用的是资本资产定(dìng)价模(mó)型(CAPM)，其假设是尽(jǐn)管分(fēn)散投资(zī)对(duì)降(jiàng)低公司的特有风险有好处，但大部分(fēn)投资者仍然(rán)将他们(men)的资产集中在有限的几项资产上(shàng)。

　　比(bǐ)较流行的还(hái)有后来兴起的套利定价模型(Arbitrage Pricing Theory，APT)，它的假设是投资者会利用套利的机会获(huò)利，既如(rú)果(guǒ)两(liǎng)个投资组合面(miàn)临同样的风险(xiǎn)但提供不同的预(yù)期收益率，投资者会选择拥有较高预期收益率(lǜ)的投资(zī)组合，并不(bù)会调整收益至均衡。

　　我们主(zhǔ)要(yào)以资本资产定(dìng)价模(mó)型为(wèi)基础，结(jié)合套利定价(jià)模型来计算。

　　首先一个概念是β值。

　　它表(biǎo)明(míng)—项投资的风险程度:

　　瓷(cí)产的β值=资(zī)产i与市场投资(zī)组合的(de)协方差/市场(chǎng)投资组合的(de)方差(chà)

　　市(shì)场(chǎng)投资组合与(yǔ)其自身的协方差就是市场(chǎng)投资组合的(de)方差，因(yīn)此市(shì)场投资组合的β值(zhí)永(yǒng)远(yuǎn)等(děng)于1，风险大于平均资(zī)产(chǎn)的投资β值(zhí)大于1，反之(zhī)小于(yú)1，无风险投(tóu)资β值等于0。

　　需要说明的是，在投(tóu)资组合(hé)中，可能会有个别(bié)资产的收益(yì)率小于0，这(zhè)说明，这项资产的投资(zī)回报率会小于无风险利率。

　　一般来讲，要(yào)避免这(zhè)样的投资项目，除(chú)非(fēi)你已经很好到做(zuò)到分散化。

　　首先确定(dìng)一个可接受的收益率，即风险溢酬。

　　风(fēng)险溢(yì)酬衡(héng)量(liàng)了一(yī)个投资者将其资(zī)产从无风(fēng)险投资转移到(dào)一(yī)个(gè)平均的风险投资时所需要的额外收(shōu)益。

　　风险溢酬是你投(tóu)资组合的预期收益率减去无风险投资(zī)的收益(yì)率的差额。

　　这个数(shù)字一般情况下要(yào)大于1才有意义，否则说明(míng)你的投资组合选择是有问题的。

　　风险越(yuè)高(gāo)，所(suǒ)期望的风险溢酬就(jiù)应该越大(dà)。

　　对于无风险收益率，一般是(shì)以(yǐ)政府长期债券的年利率为基础的。

　　在美国(guó)等发达(dá)市场(chǎng)，有完善的股票市场作为参考依据。

　　就目(mù)前我国的(de)情况，从股票(piào)市场尚(shàng)难得出一个(gè)合适的结论，结合(hé)国民生产总值的增长(zhǎng)率来估(gū)计风险溢(yì)酬未(wèi)尝不是一个(gè)好的选择(zé)。

预(yù)期收益率和无风险收益率有什么(me)区别(bié)

　　预(yù)期收益率(lǜ)也(yě)称为 期望收(shōu)益(yì)率，是指在不(bù)确定(dìng)的条件下，预测的某资产未来可 实现 的收(shōu)益(yì)率。

　　对于无风险收(shōu)益率，一般是以(yǐ)政府短期(qī)债券的年(nián)利率为基础(chǔ)的。

　　在衡量(liàng)市场(chǎng)风险和(hé)收益模型中，使(shǐ)用最久(jiǔ)，也是(shì)至今大多数公司采(cǎi)用(yòng)的是 资本(běn)资产定价(jià)模型 (CAPM)，其假设是尽管 分散投(tóu)资 对降低(dī)公(gōng)司的 特有风险 有好处(chù)，但大(dà)部(bù)分投资者仍然(rán)将他们(men)的资产集(jí)中在(zài)有限的几项(xiàng)资产上。

　　在衡量 市场风险 和收(shōu)益(yì)模型中(zhōng)，使(shǐ)用最久(jiǔ)，也是至今大多数公司采用的是 资本资产(chǎn)定价模型 (CAPM)，其假设是尽管 分散投(tóu)资 对降低公司的 特有风险(xiǎn) 有好(hǎo)处，但大部分投资者仍(réng)然将他们的资产集(jí)中在(zài)有限的(de)几(jǐ)项资产上。

预(yù)期(qī)收益(yì)率计算公式是怎样(yàng)的？

　　预期收益(yì)率(lǜ)也称为期望收益率，是指在(zài)不确定(dìng)的条件下，预测(cè)的某资产未来(lái)可(kě)实现的收益(yì)率。

　　预期(qī)收(shōu)益(yì)率的公式为(wèi)：资(zī)产(chǎn)i的预期收(shōu)益率E（Ri）=Rf+βi[E（Rm）-Rf] 其中： Rf：无风险收益(yì)率(lǜ)，E（Rm）：市(shì)场(chǎng)投资组合的预期收益(yì)率(lǜ)，βi： 投资i的β值。

　　E（Rm）-Rf为(wèi)投(tóu)资组合的风险溢酬。

　　拓展资(zī)料

　　预(yù)期年化(huà)预期收益率是怎么算(suàn)出来的 逾期年化预期收益(yì)率是(shì)指投资期限为一(yī)年(nián)所获(huò)的预期预期收益率，也是将当前(qián)预(yù)期收(shōu)益率(lǜ)换算成年预期收益率的一种计算方法，计算公式为：年化预期收(shōu)益率=（投资(zī)内预期收益/本金）/（投(tóu)资天数(shù)/365）×100%，预期年(nián)化预期收益(yì)=投资(zī)金额(é)×预期(qī)年(nián)化预(yù)期收益率×投资期(qī)限/365。

　　例如你(nǐ)用1万(wàn)元购买了一(yī)个投资期限(xiàn)为30的(de)理(lǐ)财产品，该产品的预期年化预(yù)期收益率为4.5%，那么你可获(huò)得(dé)的预期预期收益为：10000×4.5%×30/365=36元。

　　 如果(guǒ)投资期限刚好(hǎo)为1年，那么预期(qī)预(yù)期收益的(de)计算方式(shì)会更(gèng)简(jiǎn)单：预期(qī)年化(huà)预期收益=本金×预期年化预期收益(yì)率，即450元。

　　2、七日(rì)年化预期收(shōu)益(yì)率是什(shén)么意思

　　在(zài)实际投(tóu)资过程中，七(qī)日年化(huà)预(yù)期收益率(lǜ)也是经常遇到的(de)一个概念(niàn)，七日(rì)年化预期收(shōu)益(yì)率(lǜ)是指将7日的平(píng)均预期收益水(shuǐ)平换算成年化率后得出的预期收益率，常(cháng)用于货币基金(jīn)。

　　七日年(nián)化预期收益率往往都是浮动的(de)，不代表未(wèi)来(lái)的(de)年(nián)化预期收(shōu)益率，但可用于参考(kǎo)该理财产品的盈利(lì)水(shuǐ)平(píng)。

　　 一般情况下(xià)，预期(qī)年化预(yù)期收益(yì)率越高的(de)产品，风险也越大。

　　此外，投(tóu)资期限越长的产品，预期预期(qī)收益率往兰州大学电子邮箱地址，兰州大学邮箱入口往也越高。

　　以上(shàng)关于预期年化预期收益率是怎么算出来的的(de)内容，希望对大家有所帮(bāng)助。

　　温馨提示，理(lǐ)财有风险，投资需(xū)谨慎。

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