民生宏(hóng)观(guān) · 周君芝团队

　　导读

　　广(guǎng)交会(huì)是中国(guó)“第一展"，疫后线下广交终于在(zài)4月(yuè)中旬重启。我们赶赴133届广交(jiāo)会，把握人流(liú)交织背后的中国出(chū)口暗线。

　　要点

　　4月中国进出(chū)口商品交易(yì)会（即广交会）疫(yì)后重启(qǐ)线(xiàn)下开展，我(wǒ)们随即(jí)赶赴广(guǎng)交会(huì)开展专(zhuān)项调(diào)研(yán)，用另一个视角观察(chá)中(zhōng)国(guó)出口企(qǐ)业现状，并捕捉一(yī)些(xiē)能(néng)够反映中国出口长期趋势(shì)的线索。

　　通过广交会观(guān)察中(zhōng)国企业出口状况，有两(liǎng)大天然(rán)优势。

　　广交会规模最大、商品种类最全(quán)、参会(huì)采购(gòu)商(shāng)数量(liàng)多且国别广，被誉为(wèi)“中(zhōng)国(guó)第一展(zhǎn)”。

　　以本届广(guǎng)交会为例，展会面积达(dá)到150万(wàn)平方米(mǐ)，时间跨度从4月15日至(zhì)5月5日，按照3期分别(bié)举(jǔ)办，涉及16个大类品种，基本(běn)覆盖主要商品(pǐn)。

　　广交会参展(zhǎn)企业所涉(shè)及的规(guī)模大(dà)小和(hé)所属地域非(fēi)常广泛，包(bāo)括大(dà)量中小外贸企(qǐ)业(yè)，也包括(kuò)行业龙头企业。广交会能够提供充足样(yàng)本，便于我们(men)观察中国外贸出口(kǒu)企业群(qún)像(xiàng)，这是广(guǎng)交会反馈中国出口信息的(de)第一(yī)大优(yōu)势。

　　对(duì)外贸企(qǐ)业而言，外贸展(zhǎn)会是(shì)重要的拓客(kè)渠道。新增(zēng)客源的数量和质量(liàng)，影响外贸企(qǐ)业长期新增订单。广交会参会客户及参展氛围，能够为我们(men)把握更(gèng)长(zhǎng)趋势的外贸大(dà)环境和出口大趋势(shì)提供线索。这是广交(jiāo)会反馈(kuì)中国出(chū)口信息(xī)的第二大(dà)优(yōu)势(shì)。

　　本次广交(jiāo)会调研(yán)，我们得到当下中(zhōng)国出口企业(yè)群像五(wǔ)点特征，或预示中国出口趋势(shì)。

　　趋势(shì)一，客流总(zǒng)体旺(wàng)盛，然更(gèng)多来自(zì)境内(nèi)采购商，欧美采购商流量明(míng)显低于往年。

　　本次广交会(huì)客流量相对(duì)旺盛，相较以往，今年境内采购商明显增(zēng)多。境内和(hé)境外(wài)客流比重达到(dào)3:1。往年(nián)国内外客户充(chōng)分(fēn)交(jiāo)流时，境内和境外采购商比例达到1:1。

　　本次参展外商以东盟、日(rì)韩(hán)、非洲为主，还包含部分中东和俄罗斯客户(hù)群体(tǐ)。欧美客户(hù)数(shù)量明显下降，意味(wèi)着高效益客(kè)户不足，毕竟欧美客(kè)户(hù)属于高效益(yì)客户。

　　趋(qū)势(shì)二(èr)，“一(yī)带一(yī)路”沿线国家（东南(nán)亚、俄(é)罗(luó)斯和中东）构成(chéng)中国出口新动能。

　　与(yǔ)我们之前(qián)长三角出(chū)口调研(yán)信(xìn)息一致，本(běn)次广交会调研反馈，一带一路国家(jiā)订单增幅(fú)较大。其中东南亚订单(dān)饱满，俄罗(luó)斯和中东因订单总量(liàng)尚小。

　　针对俄罗(luó)斯(sī)和中东国家订(dìng)单，中国不同类型出(chū)口(kǒu)企业感受存异。部分企(qǐ)业表示今(jīn)年对俄快速增长，增速甚至超过30％；部分企业(yè)则表(biǎo)示(shì)今年对俄出口(kǒu)并(bìng)未(wèi)发生太大变化。

　　趋(qū)势三(sān)，相较大型和(hé)自主(zhǔ)品牌外贸企业，小企业和代工企业出口(kǒu)压力明显更大(dà)。

　　企业普(pǔ)遍反馈今(jīn)年(nián)海(hǎi)外需求较过去两(liǎng)年明显走弱(ruò)，不同规模和类(lèi)型企业反馈，它们具(jù)体面临的出口压力存(cún)在(zài)明显差异。

　　小型企业普(pǔ)遍反馈(kuì)今(jīn)年订单明显下滑(huá)，中大型企业反馈(kuì)今年订(dìng)单虽(suī)有(yǒu)下(xià)滑，下滑程度较(jiào)轻，甚至部分大中型企业订单略有(yǒu)增长。

　　相较单纯(chún)的代加工企(qǐ)业，具备自主(zhǔ)品(pǐn)牌的出口企业订(dìng)单情况(kuàng)相对较好，出口压力(lì)较轻。

　　趋势四(sì)，2023年中国出口企业仍面临一定贸(mào)易(yì)摩擦压力。

　　本次调研反馈(kuì)，中国外贸企业(yè)面临(lín)较为(wèi)普遍的贸易摩擦。不(bù)仅传统的欧(ōu)美发(fā)达国家对中国外(wài)贸企业保(bǎo)有持续的(de)贸易摩擦(cā)，甚(shèn)至发展中经济体(tǐ)与(yǔ)中(zhōng)国之间(jiān)的贸(mào)易(yì)摩擦也在加剧。

　　例如中(zhōng)国对非洲地(dì)区出口的(de)贸(mào)易摩擦正在加剧(jù)，主(zhǔ)要(yào)方式为加(jiā)征关税，目的在于保护(hù)本地(dì)制造业发(fā)展；

　　又例如，东非(fēi)共同体对(duì)外关(guān)税税率分(fēn)三(sān)档，终(zhōng)端消(xiāo)费品25％、中间产(chǎn)品10％、原材料和资(zī)本货物(wù)0％。设置(zhì)关税的初衷是为(wèi)保(bǎo)护本地制(zhì)造业免受廉(lián)价进口竞争。

　　趋势(shì)五，中(zhōng)国出口企业产业转移范(fàn)围正(zhèng)在扩大，转(zhuǎn)移进程正在加速。

　　调研企(qǐ)业普遍反(fǎn)馈，受(shòu)关(guān)税税率和劳动(dòng)力成本(běn)因素影(yǐng)响，当前中国(guó)企业(yè)已(yǐ)经开始(shǐ)产业转(zhuǎn)移。疫(yì)情之后产业转移浪潮(cháo)加(jiā)速，头部(bù)大型企业是这一轮(lún)产业转移浪潮(cháo)中的主体。

　　目录

　　正文

　　引言

　　3月中(zhōng)旬，我(wǒ)们开展杭州(zhōu)外贸专项(xiàng)调研，随后发布《中国出口的优势(shì)与(yǔ)忧虑(lǜ)》和《中国产业转移的三点现实》两篇专题(tí)报(bào)告，提示中国出(chū)口两点超预(yù)期表现：

　　一是今(jīn)年一季度中国出口订单和金额或将大(dà)增，主因(yīn)去年底订单转移至年(nián)初；

　　二是疫情之后(hòu)中国(guó)出(chū)口企业迎来产业转移浪潮，并影响中国(guó)出口产品结构。

　　4月中国进出口商品交(jiāo)易会（即广交(jiāo)会）疫后重启线下开(kāi)展(zhǎn)，我们(men)前(qián)往广(guǎng)州进行专项调研，从另一个(gè)角度观察中国当下出口现(xiàn)状以及中国(guó)出口企业面临的长期趋势。

　　一、外贸展会(huì)能够(gòu)反(fǎn)映(yìng)出口的大环境和大(dà)趋(qū)势

　　对(duì)外贸企(qǐ)业而言(yán)，外贸展(zhǎn)会(huì)是(shì)一个重要的乐高课程一年大概多少钱，乐高课一年多少钱多少节拓(tuò)客渠道(dào)，能够集中高效拓展新客(kè)户(hù)群体。新(xīn)增客源(yuán)的数量和质(zhì)量，影(yǐng)响外(wài)贸企业长期新增订单规(guī)模。

　　值得注意的(de)是(shì)，外贸(mào)展会新拓(tuò)客户并不意(yì)味着当期订单(dān)暴增。短期(qī)之内海关总署统计(jì)的出口订(dìng)单主(zhǔ)要与(yǔ)之前(qián)客(kè)户(hù)签订的(de)老订单(dān)相(xiāng)关。外贸展会反(fǎn)映的(de)是更(gèng)长期(qī)的(de)外贸大环(huán)境和出口(kǒu)大趋势。

　　二、广交会为(wèi)中(zhōng)国最大外贸展会，可(kě)观察样本充足

　　广交会作为中国(guó)最大的(de)进出口商(shāng)品展会(huì)，已经举(jǔ)办133届，为中(zhōng)国历史最(zuì)长的(de)外(wài)贸(mào)展会，被誉为“中国第(dì)一展”。

　　广交会(huì)的会展规模最大、商(shāng)品种类最全、企业类(lèi)型最(zuì)多、参会采购商(shāng)数(shù)量最多、国别最广(guǎng)，能够(gòu)为我们观察中国外贸出口现状和趋势(shì)提(tí)供充(chōng)足样(yàng)本。

　　133届广(guǎng)交会的展会面(miàn)积达(dá)到150万平方(fāng)米，时间跨度从(cóng)4月15日(rì)至5月5日，按照3期分别举办，每期涉(shè)及商品(pǐn)种类包括：

　　第一期：电子(zi)及家(jiā)电、照明、车辆及配件、机械、五金(jīn)工具、建(jiàn)材、化工(gōng)产(chǎn)品(pǐn)、能源；

　　第二期(qī)：日用(yòng)消费品、礼品、家(jiā)居装饰品；

　　第(dì)三期：纺织服装、鞋、办公箱(xiāng)包及休闲用品、医药及医疗(liáo)保(bǎo)健(jiàn)、食(shí)品。

　　133届广交会第(dì)1、2期累计参(cān)展企业数量(liàng)达到2.5万家，参展数量较(jiào)多。

　　乐高课程一年大概多少钱，乐高课一年多少钱多少节 alt="广交会下的(de)出(chū)口群(qún)像 | 民(mín)生·周(zhōu)君芝团队" src="http://getimg.jrj.com.cn/images/2023/05/weixin/one_20230508154206097.png">

　　三、今(jīn)年广交会反映当前外贸(mào)环境五点特征

　　第一(yī)，客流旺盛(shèng)，更多来自境内采购商，欧美(měi)采购商流(liú)量明显低于往(wǎng)年。

　　结合现场调研企(qǐ)业反馈(kuì)，本次广交会客流量(liàng)相(xiāng)当旺盛，但相较往(wǎng)期展(zhǎn)会，本(běn)次(cì)广交(jiāo)会(huì)开放境内采购商名额，客流结(jié)构(gòu)上境(jìng)内采购商与(yǔ)境外采购商占比为3 ：1。换(huàn)言之，本次展会更多(duō)人流来(lái)自于境内采购商，往年内(nèi)外(wài)交(jiāo)流比(bǐ)较充分时，境内和(hé)境外采购商比例达到1:1。

　　本次外商结构(gòu)中，欧美客户(hù)数量(liàng)明显(xiǎn)不(bù)足，本次境外采购商主要为东(dōng)盟、日韩、中东、俄罗斯和(hé)非洲等客户群体(tǐ)。

　　对中国外贸(mào)企(qǐ)业(yè)而言，欧(ōu)美客(kè)户属于高效益客户(hù)，欧美采购商数量(liàng)下降，意味着本次广交会反(fǎn)馈出来的信息是当(dāng)下高效益客户(hù)占比(bǐ)有所下降。

　　根(gēn)据部分企(qǐ)业反馈，本次(cì)欧美客户数量偏(piān)少，可能和过去3年欧美跨境电(diàn)商发(fā)展迅速有关，部分采购商已经不直接(jiē)前往线(xiàn)下(xià)展会。

　　第二，“一带一路”沿线(xiàn)国(guó)家(jiā)构成出口(kǒu)新动能。

　　与近期出口(kǒu)数(shù)据相匹配(pèi)，调研企业反馈(kuì)“一带一路”国(guó)家的订单增幅(fú)较为明显。除东(dōng)南亚外，俄罗斯和中东整体的采(cǎi)购规模相对偏小。

　　因(yīn)此(cǐ)，针(zhēn)对俄罗(luó)斯和中东客(kè)户订(dìng)单，不同企业(yè)之间感受存(cún)在明显差异。部分企业表示今年对俄增长超(chāo)过30％，部分企业则表示对(duì)俄出(chū)口并未增长。

　　和前(qián)次调研结果相近，企业普(pǔ)遍(biàn)反馈欧美出(chū)口动(dòng)能最(zuì)为(wèi)疲弱，日韩需求相对平稳。

　　第三，相较大型和自主品牌外贸(mào)企(qǐ)业，小企业和(hé)代工企业出口压力明(míng)显更大。

　　企业普遍反馈目前海外需求较过(guò)去2年(nián)有明显走弱，不同规模(mó)和类(lèi)型的企业(yè)所面临的出(chū)口(kǒu)压力存(cún)在明显差异(yì)。

　　小型企业普遍反馈今年订单下滑明(míng)显(xiǎn)，而中(zhōng)大型(xíng)企业则(zé)反馈今年订单虽有下滑，但程度相对较轻，甚至部分企业存在(zài)订单(dān)略增(zēng)的(de)情况。

　　此外(wài)，相较(jiào)于单纯的代加工企业(yè)，具备自主品牌(pái)的外贸企(qǐ)业反馈今年订单情况相对较好，出口压力较轻。

　　第四，2023年中国出口企业仍面临(lín)一定贸易摩擦压(yā)力。

　　本(běn)次广(guǎng)交(jiāo)会参(cān)展企业反馈，中国外贸企(qǐ)业(yè)正面(miàn)临(lín)较为广泛的贸易摩擦。中国和(hé)欧(ōu)美发达(dá)国家之间存(cún)在贸易(yì)摩擦，除此之外(wài)，中国(guó)企业(yè)同样面临其他地区(qū)贸易摩擦增大(dà)，例如(rú)中(zhōng)国对(duì)非洲地区出口的贸易摩(mó)擦正在加剧(jù)，主要方式(shì)为(wèi)加(jiā)征关税，目的在于保(bǎo)护本地制(zhì)造业(yè)发展。

　　2022年7月东非(fēi)共(gòng)同体正式(shì)实行第四(sì)档(dàng)35％的(de)共(gòng)同(tóng)对(duì)外关税的决定，计划纳入的商品包括：乳制品、肉产(chǎn)品、谷物、食用油、饮(yǐn)料和(hé)酒类、食糖及(jí)糖果(guǒ)、水果、坚(jiān)果、咖啡、茶叶、鲜花、调味(wèi)品、家具、皮革(gé)品、棉纺织品(pǐn)、服装(zhuāng)、钢铁产品和陶瓷产品等。

　　原先东非共体共同对(duì)外关(guān)税(shuì)税率分(fēn)三档，终(zhōng)端消费品25％、中间产品(pǐn)10％、原材料(liào)和资本货物0％。初衷是保护(hù)本地制造(zào)业免受廉价进口竞争。

　　第五(wǔ)，中国出口企业(yè)产业转移范围(wéi)正在扩大，转移进程正在(zài)加速(sù)。

　　调研企业普遍反馈(kuì)，受(shòu)关(guān)税税(shuì)率和劳(láo)动(dòng)力(lì)成本因素影响(xiǎng)，当前中(zhōng)国企(qǐ)业存(cún)在产业转移。疫情之后产业(yè)转(zhuǎn)移浪(làng)潮加速，头部大(dà)型企业是产业(yè)转移的主要主体(tǐ)。

　　企业(yè)反馈产业(yè)转(zhuǎn)移(yí)主(zhǔ)要(yào)流向东南亚，目前也开始(shǐ)流向非洲等地。产业转移至当地，生产得到的产成品(pǐn)也(yě)主要是为销售于(yú)当地(dì)。

　　此(cǐ)外，产业转移对(duì)中国(guó)出口份(fèn)额影响上，企业反(fǎn)馈和(hé)宏观数据表(biǎo)现有所差异。其中，出(chū)口份额数据显示，中国出口劳动密集型产品的订单近年来(lái)呈现持续下降；但大部分调研企业认(rèn)为(wèi)转移产能尚不(bù)构成竞(jìng)争(zhēng)威胁，向东(dōng)南亚转(zhuǎn)移的订单规模较小(xiǎo)。

　　风险提(tí)示

　　调研样本企(qǐ)业(yè)数(shù)量与范(fàn)围(wéi)有限；海(hǎi)外经(jīng)济衰退超预期。

　　本文(wén)来自民生证券(quàn)研究院于2023年(nián)5月8日(rì)发布的(de)报告《民生(shēng)宏观(guān)调研系列之三：广交(jiāo)会下(xià)的出口群(qún)像》

未经允许不得转载：惠安汇通石材有限公司 乐高课程一年大概多少钱，乐高课一年多少钱多少节