民生宏观(guān) · 周君芝团队

　　导读

　　广交会是中国(guó)“第(dì)一展"，疫后线下(xià)广交(jiāo)终于在4月中(zhōng)旬重(zhòng)启(qǐ)。我们(men)赶赴(fù)133届广交会(huì)，把握人流(liú)交织背(bèi)后的中(zhōng)国出口暗线。

　　要(yào)点(diǎn)

　　4月中国进(jìn)出(chū)口商品交(jiāo)易会（即广交会）疫后重启线下开展(zhǎn)，我们随(suí)即赶赴广交会开(kāi)展专项调研，用另一个视角观(guān)察中国出口(kǒu)企(qǐ)业(yè)现状(zhuàng)，并捕捉一些(xiē)能(néng)够反映中国出口长期趋势的线索。

　　通过广交(jiāo)会观察中国企业出口状(zhuàng)况，有(yǒu)两大(dà)天(tiān)然优势(shì)。

　　广交会规模最大、商品种类(lèi)最全、参(cān)会(huì)采(cǎi)购商数量多(duō)且国(guó)别广，被誉为“中国第一展”。

　　以(yǐ)本届广交会为例，展会(huì)面积达到150万平方米，时间跨度从4月15日(rì)至5月5日，按照3期分别(bié)举(jǔ)办，涉及16个大类(lèi)品种，基(jī)本(běn)覆(fù)盖(gài)主要(yào)商品。

　　广交会参展企业(yè)所(suǒ)涉及的(de)规(guī)模大(dà)小和所属地域非常广泛，包括大量中小外贸企业(yè)，也包括行业龙头企业。广(guǎng)交会能(néng)够提供(gōng)充足(zú)样本(běn)，便于我们观察中(zhōng)国外贸出口(kǒu)企业群(qún)像，这是(shì)广交会反馈中国出口信息的第(dì)一大优势。

　　对外贸企业而言(yán)，外贸(mào)展(zhǎn)会(huì)是(shì)重要(yào)的拓(tuò)客(kè)渠道(dào)。新增客(kè)源的(de)数量和质量，影响外贸企业长期新增订单。广(guǎng)交会参会(huì)客(kè)户及参展氛围，能够为(wèi)我们把握更长趋(qū)势的外贸大环境和出口大趋(qū)势(shì)提供线索。这是广(guǎng)交(jiāo)会反馈中国(guó)出(chū)口信息的第二(èr)大优势。

　　本(běn)次广交(jiāo)会调研，我们得到当下中国出口企业群像五点(diǎn)特(tè)征，或预示中国出口趋势。

　　趋势一，客流总体旺(wàng)盛，然(rán)更多来自境内采购商，欧美采购(gòu)商流量明(míng)显(xiǎn)低于往年。

　　本(běn)次广交会(huì)客(kè)流量相对旺盛(shèng)，相较以往，今年(nián)境内采购商明显增多。境内和境(jìng)外客流比重达(dá)到3:1。往年(nián)国内外客户充分交流时，境(jìng)内(nèi)和境外采购商比例达到1:1。

　　本次(cì)参(cān)展外商以(yǐ)东盟、日韩、非洲为(wèi)主，还包含(hán)部(bù)分中东和俄(é)罗斯客(kè)户群(qún)体。欧(ōu)美客(kè)户数量(liàng)明显下降，意味着高效益(yì)客户不足(zú)，毕竟欧美客户属于高效(xiào)益(yì)客户。

　　趋(qū)势二，“一(yī)带一路(lù)”沿线国家（东南亚、俄罗斯和(hé)中(zhōng)东(dōng)）构成中(zhōng)国(guó)出口新(xīn)动能(néng)。

　　与(yǔ)我(wǒ)们之前长(zhǎng)三角出口(kǒu)调研信(xìn)息一致，本次广交会调研(yán)反馈，一带一路(lù)国(guó)家(jiā)订单(dān)增幅(fú)较大。其中(zhōng)东(dōng)南亚订单饱满，俄罗(luó)斯和中东因订单总量(liàng)尚小。

　　针(zhēn)对俄(é)罗斯和中东(dōng)国(guó)家订(dìng)单，中(zhōng)国不同类型出口企业感受(shòu)存异(yì)。部分企(qǐ)业表示今年对(duì)俄快速增长，增(zēng)速甚至超过30％；部分企业(yè)则表示今(jīn)年对俄出(chū)口并未发生太大(dà)变化。

　　趋势三，相较(jiào)大型和(hé)自主品(pǐn)牌(pái)外贸企(qǐ)业，小企业和(hé)代工企业出口压力明(míng)显更大。

　　企业(yè)普遍反(fǎn)馈今年(nián)海外需求较过去(qù)两年明显走弱，不同规模和类型企业反馈，它(tā)们(men)具(jù)体(tǐ)面临的出口压力存(cún)在明显差(chà)异。

　　小型(xíng)企业普遍反(fǎn)馈今年订单明(míng)显下滑，中大型企(qǐ)业反(fǎn)馈(kuì)今年订单虽有下(xià)滑，下滑程(chéng)度较轻，甚至部分大中型企业订单(dān)略有增长。

　　相较单纯的(de)代(dài)加工企业，具(jù)备自主品牌的出(chū)口企业订单情(qíng)况相对较好(hǎo)，出口压力(lì)较轻。

　　趋(qū)势四，2023年中国出口企业仍面临一定贸(mào)易摩(mó)擦压(yā)力。

　　本次调研反馈(kuì)，中国外(wài)贸(mào)企(qǐ)业面临较为普遍的贸易摩(mó)擦。不仅传统(tǒng)的欧美发达国家对(duì)中国(guó)外贸(mào)企(qǐ)业(yè)保(bǎo)有(yǒu)持续的(de)贸易(yì)摩擦，甚至发展中(zhōng)经济体与中国之间(jiān)的贸易摩擦也(yě)在加剧。

　　例如中国对非洲地区出口的(de)贸易摩擦正在加剧，主要方式(shì)为(wèi)加(jiā)征关税，目的(de)在于保护本地制造(zào)业发展；

　　又(yòu)例如(rú)，东非(fēi)共同体对外关税(shuì)税率分三档，终端消费品(pǐn)25％、中间(jiān)产品10％、原材料和(hé)资(zī)本(běn)货物0％。设置(zhì)关(guān)税的初(chū)衷是为保护(hù)本地制造业免受廉(lián)价进口竞争(zhēng)。

　　趋势五，中国出口企业产(chǎn)业转移(yí)范围正在扩大(dà)，转移进程正(zhèng)在加(jiā)速(sù)。

　　调研企业普遍(biàn)反馈，受关税税率和(hé)劳动(dòng)力成本(běn)因素影响(xiǎng)，当(dāng)前中国企业(yè)已经开始产业转移。疫情之(zhī)后产(chǎn)业转移浪(làng)潮加速，头(tóu)部大型企业(yè)是(shì)这一轮产业转移浪(làng)潮(cháo)中的主体(tǐ)。

　　目(mù)录(lù)

　　正文(wén)

　　引言

　　3月中旬，我们开展杭州(zhōu)外贸专项调研，随后发布《中国(guó)出(chū)口的优(yōu)势与忧虑》和《中国产业转移的三点现实》两篇专题(tí)报告，提绥化去年疫情 绥化是几线城市示中国出口两点超(chāo)预期表现(xiàn)：

　　一是今(jīn)年一(yī)季(jì)度(dù)中国出口订(dìng)单和金额或(huò)将(jiāng)大增，主因去年底订单转移至年初；

　　二是(shì)疫情之后中国出口企业迎来(lái)产业转移浪潮，并影响中国出口产品结构。

　　4月中国进出口商品交(jiāo)易会（即广(guǎng)交(jiāo)会）疫后重(zhòng)启线(xiàn)下开展，我们前往广(guǎng)州(zhōu)进行(xíng)专项(xiàng)调研，从(cóng)另一个角度(dù)观察中国当下出(chū)口现状以及中国(guó)出口企业面临的长期趋势。

　　一、外(wài)贸展会能够反(fǎn)映出口的大环境和大趋势

　　对外贸企业而言(yán)，外贸(mào)展会是一个重要的拓客(kè)渠道(dào)，能(néng)够集中高效拓展新客户群体。新增客源的数(shù)量和质量(liàng)，影响外(wài)贸企业(yè)长期(qī)新增订单(dān)规模。

　　值得(dé)注(zhù)意(yì)的是，外贸展会新拓客户并不意(yì)味着当期订(dìng)单暴增。短期之内海关(guān)总署统计的出口订单主要与之前(qián)客户签订的老订(dìng)单相关。外贸展(zhǎn)会反(fǎn)映(yìng)的(de)是(shì)更长期(qī)的外贸大(dà)环境和出(chū)口大趋势。

　　二、广交会为中国最大外(wài)贸展会，可观察样本充足

　　广交会(huì)作为中(zhōng)国(guó)最大的进(jìn)出口商品展会(huì)，已(yǐ)经举(jǔ)办133届(jiè)，为中国历史最长的外贸展会，被誉(yù)为“中(zhōng)国(guó)第(dì)一展”。

　　广交(jiāo)会的(de)会展(zhǎn)规模最大(dà)、商(shāng)品种类最全、企业类型最多(duō)、参(cān)会(huì)采购(gòu)商数量最多、国别最广，能够为我(wǒ)们(men)观察(chá)中国外贸出口(kǒu)现状和趋势(shì)提(tí)供充足样本。

　　133届(jiè)广交会的(de)展会面积达到150万平方米，时间跨度(dù)从4月15日至5月5日，按照3期分别举办，每期涉及商品(pǐn)种类包括：

　　第一期(qī)：电子及家电、照(zhào)明、车辆及配件、机械、五金工具、建(jiàn)材、化工(gōng)产品、能源；

　　第(dì)二(èr)期：日用消费(fèi)品、礼品、家居装饰品(pǐn)；

　　第三期：纺织服装、鞋、办公箱包及休闲用(yòng)品、医药(yào)及医疗保健、食品(pǐn)。

　　133届广交会(huì)第1、2期累计参展企业数量(liàng)达到(dào)2.5万家(jiā)，参展数(shù)量较多。

　　三、今(jīn)年广交会反映当前外(wài)贸环境(jìng)五点特征

　　第一，客流旺盛，更(gèng)多来(lái)自(zì)境(jìng)内采购商(shāng)，欧美采购商(shāng)流量(liàng)明显(xiǎn)低于(yú)往年(nián)。

　　结合现场调研企(qǐ)业(yè)反馈，本(běn)次广交会客流量相当旺盛，但相较往期(qī)展会(huì)，本次广交会开放境内采购(gòu)商名额，客流结构上境内采购商与(yǔ)境外(wài)采购商(shāng)占比为3 ：1。换言(yán)之，本次展(zhǎn)会更(gèng)多人流来(lái)自于境内采购商，往年内(nèi)外(wài)交流比较充分时，境内和境外采购商比例达到1:1。

　　本次外商结构中(zhōng)，欧(ōu)美客户数量(liàng)明显不足，本次境外采购商(shāng)主要(yào)为(wèi)东(dōng)盟、日韩、中东、俄罗斯(sī)和非(fēi)洲等(děng)客户群体。

　　对中(zhōng)国外贸企业而言，欧(ōu)美(měi)客户属于高效益(yì)客户，欧美采购商数量下降，意味着本次广交会反馈出来的(de)信(xìn)息(xī)是当下高效益客(kè)户占(zhàn)比(bǐ)有所(suǒ)下(xià)降。

　　根据部分企业反馈，本次(cì)欧美客户数量偏(piān)少，可能和(hé)过去3年(nián)欧(ōu)美跨境电商发展迅速有关，部分采购商已经不直接(jiē)前往线(xiàn)下展会(huì)。

　　第二，“一带(dài)一(yī)路”沿(yán)线国家构成出口新动能。

　　与近(jìn)期出口数(shù)据(jù)相匹配，调研企业反(fǎn)馈“一带一路”国(guó)家的订单增幅较为明显。除东(dōng)南(nán)亚外(wài)，俄(é)罗斯和中东(dōng)整体的采购规模相对偏小。

　　因此，针对俄罗斯和(hé)中东客户订单，不同企业之间感受存在明显(xiǎn)差异。部分企业表示今(jīn)年(nián)对俄增长超过30％，部分企业则表示对俄出口并未增长。

　　和(hé)前次(cì)调研(yán)结果相近，企业(yè)普遍反(fǎn)馈欧美出口动能(néng)最为疲(pí)弱，日韩需求相对平稳。

　　第三，相较大型和自(zì)主品牌(pái)外贸(mào)企业(yè)，小企业和代工企(qǐ)业出(chū)口压(yā)力明显更大。

　　企(qǐ)业普遍反馈目前海外需求较过去2年有(yǒu)明显走弱，不同规模和(hé)类型(xíng)的企业所面(miàn)临的出口压力(lì)存在明显(xiǎn)差异。

　　小型企业普遍反馈今年订(dìng)单下滑(huá)明显，而中(zhōng)大型企业则反(fǎn)馈今年订(dìng)单虽有(yǒu)下滑，但程度相对较(jiào)轻(qīng)，甚至部分企业(yè)存在订单略(lüè)增的(de)情(qíng)况(kuàng)。

　　此外，相(xiāng)较(jiào)于单纯(chún)的代(dài)加工企业，具备自主品牌的外贸企业反馈今(jīn)年订单情况相对较好，出口压力较轻。

　　第四，2023年(nián)中国出(chū)口企业仍面临一(yī)定贸易摩擦压力。

　　本次广(guǎng)交(jiāo)会参展企业(yè)反馈，中国外贸企(qǐ)业正面临较为广泛的(de)贸易摩(mó)擦。中(zhōng)国和欧美(měi)发达国家(jiā)之间存(cún)在贸易(yì)摩擦，除此之外，中国企业同样(yàng)面(miàn)临其他地区贸易摩擦(cā)增大，例如中(zhōng)国对非洲(zhōu)地区出口的贸易(yì)摩擦(cā)正在加剧，主要方式为加征关税，目的在于(yú)保护本地制(zhì)造(zào)业发展。

　　2022年7月东非共同体(tǐ)正式(shì)实(shí)行第四档(dàng)35％的(de)共同对外关税的(de)决定(dìng)，计(jì)划(huà)纳入的(de)商品(pǐn)包括：乳制(zhì)品(pǐn)、肉(ròu)产(chǎn)品、谷物、食用油、饮料和酒类、食糖及糖(táng)果、水果、坚果、咖(kā)啡、茶叶(yè)、鲜花(huā)、调(diào)味品、家具、皮(pí)革品、棉(mián)纺织品、服装、钢铁产(chǎn)品(pǐn)和陶瓷产(chǎn)品等。

　　原先东非共体共同对(duì)外关税税(shuì)率分三档，终端消(xiāo)费品25％、中(zhōng)间产品(pǐn)10％、原材料(liào)和资本货物0％。初衷是保(bǎo)护(hù)本地(dì)制造业免受廉价进口竞(jìng)争。

　　第(dì)五(wǔ)，中国出口企业产业(yè)转(zhuǎn)移范围正在扩大，转移进程(chéng)正在加(jiā)速。

　　调(diào)研企业(yè)普(pǔ)遍(biàn)反馈，受关(guān)税税率和(hé)劳动(dòng)力(lì)成本因素影响，当前中国企(qǐ)业存在产业转移(yí)。疫情(qíng)之(zhī)后产业转移(yí)浪潮加速，头部大(dà)型企业是产业转移的主(zhǔ)要主体。

　　企业反馈产业转(zhuǎn)移主要流向东南亚(yà)，目前也开始流向非洲等地。产业转(zhuǎn)移至当(dāng)地，生(shēng)产得(dé)到的产成(chéng)品也主要是为(wèi)销售于当地(dì)。

　　此外，产(chǎn)业转移对中国出口(kǒu)份(fèn)额影响(xiǎng)上，企业反馈和宏观数(shù)据表现有所差(chà)异。其中，出口份(fèn)额数据显(xiǎn)示，中国(guó)出口劳动密集型产品(pǐn)的订单近年来呈现持续下降(jiàng)；但(dàn)大部分调(diào)研企业认为转(zhuǎn)移产能尚不构(gòu)成竞争(zhēng)威胁，向(xiàng)东南亚转移(yí)的(de)订单(dān)规(guī)模较小。