国内千亿(yì)私募巨头景林资产(chǎn)在(zài)美股市场的最新持仓曝光了！

　　景林资(zī)产的海外(wài)子公司景林(lín)资产管理香港公司（GREENWOODS ASSET MANAGEMENT HONG KONG LTD）日前向(xiàng)美国证交会(huì)提(tí)交了截(jié)至(zhì)2023年一季度末的(de)美股持(chí)仓数据，其持仓(cāng)市值17.29亿美元（约(yuē)合人民币(bì)120.31亿(yì)元(yuán)），较去年(nián)底(dǐ)有(yǒu)大幅增长。

　　今(jīn)年一季(jì)度，景林香港公(gōng)司猛加仓新(xīn)东方、微(wēi)软(ruǎn)、东南亚网约车和(hé)送餐平台Grab等，新进(jìn)了英伟达、谷(gǔ)歌、爱奇艺、好未来等；拼多多在一季度(dù)末(mò)位列景林美股第一(yī)大重仓股，持股市值远大于其他公司(sī)，但是遭到(dào)减持。

　　基金(jīn)君从渠道(dào)获(huò)悉景林资产的最新观点(diǎn)，其表示看好教育行业(yè)龙(lóng)头公司(sī)，同时积(jī)极布局美股一些AI公(gōng)司(sī)。

　　景(jǐng)林美(měi)股(gǔ)持仓17.29亿美(měi)元doi的时候怎么夹，doi是怎么夹strong>

　　拼多多为第(dì)一大重(zhòng)仓股

　　根据美国证券交易委员会(huì)（SEC）披露的最(zuì)新13F文件，截止今年3月31日，景林香港公司（香(xiāng)港）公司在(zài)美股(gǔ)持有28只证券，合计持仓(cāng)市值(zhí)达到17.29亿美(měi)元（约合(hé)人民币120.31亿元(yuán)），较去年底(dǐ)的16.3亿美元大幅增(zēng)加。（基金君(jūn)在此说明一下(xià)，13F披露的是景林海外主(zhǔ)体(tǐ)的美股(gǔ)持仓，不包含境内主体及产(chǎn)品的美股头寸。）

　　其中，景林(lín)香(xiāng)港(gǎng)公司(sī)在美股的前(qián)十大重(zhòng)仓股，合计持有市值(zhí)为(wèi)13.47亿美元，大概占其美股持仓总市值(zhí)的77.89％，集中度(dù)相对比较高。

　　具体(tǐ)来看，其(qí)前十大重(zhòng)仓股分(fēn)别是拼多多、新东方、网(wǎng)易、美国外卖平(píng)台Doordash、脸书母公司Meta、中(zhōng)通快递、英伟达、微软、BOSS直聘、360数科，其中(zhōng)前6名持仓市值都超过了1亿美元。

　　拼多多(duō)仍(réng)然是景林(lín)的第(dì)一大美股持仓标(biāo)的，持(chí)有市(shì)值达到3.22亿美元，远高于其他重仓股(gǔ)，但是今年(nián)一季度减持了133.95万股，持股数(shù)量(liàng)降至423.91万股。

　　从股(gǔ)价走势来看(kàn)，拼多多从去年10月末开始触底反弹，今年1月下(xià)旬一度涨至106.38美元(yuán)/股的(de)位置，到3月(yuè)末又跌至(zhì)75.9美元/股，景林此前(qián)连续多(duō)个季度对拼多多越(yuè)跌(diē)越买，如今(jīn)可能是分享到(dào)了反弹行情、在一(yī)季度获(huò)利了结(jié)一(yī)部分(fēn)。

　　猛加仓教育股

　　新(xīn)东方在今年一季度末跃升为景林香港公司的美股第二大持仓(cāng)，持(chí)有430.07万(wàn)股(gǔ)，较(jiào)上一季度末猛加仓368.75万股，期(qī)末持股(gǔ)市(shì)值达到1.66亿美(měi)元。从股价表现来看，新东(dōng)方今年1月从33.63美元/股(gǔ)一度涨至46.63美元/股的位置，一季度整(zhěng)体区间震(zhèn)荡(dàng)比较大，景林(lín)在(zài)积极加仓可见其看好。新东方最新报收37.77美元/股，总市值(zhí)为(wèi)64亿美元，

　　同时，景林香(xiāng)港公司还加仓了好未来，今年一季度新(xīn)进224.55万股(gǔ)，期末(mò)持股市(shì)值达到1439.37万(wàn)美元(yuán)。但好未(wèi)来的股价今年以(yǐ)来走势也比(bǐ)较波折(zhé)，年初一度涨至9.68美元/股，最新报收6美元/股，最(zuì)新总市(shì)值仅为(wèi)39亿美(měi)元。

　　基金君也从渠道获(huò)悉了景林(lín)资产对教育(yù)行(xíng)业(yè)的最新观点(diǎn)，其认为，从(cóng)全(quán)行业来看，不同年龄层的用户对“教育”的需求依然(rán)旺盛，除了应(yīng)试(shì)，还包括(kuò)开拓眼界(jiè)、增长知识、潜力挖掘、提升综合能力等。目(mù)前行(xíng)业政策(cè)环(huán)境趋于稳定，但过程(chéng)中很多(duō)公司退出离开，使得(dé)行业竞争格(gé)局趋缓，对于存量公(gōng)司有利。

　　从行业龙头(tóu)公司来看(kàn)，景林资产表示，凭借多(duō)年积(jī)累的口碑和公信力，品牌的护(hù)城河依然很深。个别头部企业在K9学科之外的教育领域业务基(jī)础扎实，原有的留学(xué)等业务恢复增长，同时素质教育(yù)、直播电(diàn)商业(yè)务等新业务成为新的增长驱(qū)动力。且公(gōng)司(sī)的利(lì)润和(hé)现金流稳中转好，同时账上资金充足，当(dāng)时的估值下(xià)有足够的安全(quán)边际(jì)。在过去几个季度的(de)财报中(zhōng)，可以看到相关积(jī)极(jí)信号。另外，公司(sī)核心团队(duì)具备韧性(xìng)，在逆境中保持乐观，经(jīng)历过动荡后依(yī)然拥(yōng)有较强的组织凝(níng)聚力，且(qiě)在持(chí)续吸引(yǐn)优(yōu)秀的人才。

　　“会持续密切(qiè)跟踪相(xiāng)关公司的基本面变化(huà)，同时也要留意估值过热、政策导向、社会整体环境变化(huà)等因(yīn)素带来的风险。”景林(lín)资产称。

　　买进(jìn)多家(jiā)科技巨头

　　值得(dé)注意的是，景林香港公司在今年一季度加仓了多家科技巨头，包(bāo)括英伟达、微(wēi)软、谷歌等。

　　比如景林新进英伟(wěi)达32.53万股，期末(mò)持股(gǔ)市值为9036.41万(wàn)美元(yuán)，位列第七大重仓股；同时加(jiā)仓微软23.31万股(gǔ)，持(chí)股数量升至28.13万股，期末持股市值为8109.88万(wàn)美(měi)元(yuán)；还(hái)新进谷歌51.86万股，持有市值为5379.44万美元。

　　从(cóng)股价(jià)走势来看，英伟达(dá)年初(chū)以(yǐ)来从140美元(yuán)/股附近一(yī)路上涨(zhǎng)，最(zuì)新收盘报283.4美元/股，实现了(le)翻倍(bèi)。

　　同时，微软也(yě)从年(nián)初最低的218.8美元/股的位置(zhì)，涨到了最新报收308.97美元(yuán)/股，尽管中间波动也比较大，但总(zǒng)体表(biǎo)现也不错。

　　基金君从渠(qú)道获悉的观(guān)点(diǎn)，可(kě)能是景(jǐng)林布局这些(xiē)科技巨(jù)头的原因。

　　景林资产(chǎn)非(fēi)常看好(hǎo)AI人(rén)工智(zhì)能(néng)领(lǐng)域，其表示，AI是移动互(hù)联网(wǎng)之(zhī)后(hòu)最重要的技术(shù)革(gé)命之一，在短期，AI的突破和应用(yòng)带来无(wú)限遐想，变革已经(jīng)到来。

　　但(dàn)其也认为，A股相关(guān)公司(sī)真(zhēn)正拥有相关核心竞争力的(de)公司不多(duō)，且(qiě)估值已(yǐ)经不便宜(yí)了，蕴含(hán)了一定风险与不确定性，需(xū)要(yào)谨慎筛选(xuǎn)与客观评估。更倾向(xiàng)于在美股持有一些真正(zhèng)掌(zhǎng)握了核心技术，且(qiě)能转(zhuǎn)换成(chéng)未来收益的(de)企业。比如AI的应用可以为办公软件带来实质效率(lǜ)的明显提升，从而影响未(wèi)来(lái)的市场份额、营收(shōu)与利润。

　　景林加仓阿里、特斯拉

　　减持脸书(shū)、贝壳

　　从增减持方面来看，在(zài)今年一季(jì)度，景林香港公司在美股积极加仓，新买进(jìn)5家上市公司的股票，包(bāo)括英伟(wěi)达(dá)、谷(gǔ)歌、爱奇艺、好未来、在线旅游公司(sī)Booking。

　　同时加仓了(le)9家(jiā)上市公司，包括新(xīn)东方(fāng)、网易、Doordash、中通快递、微软、Grab、阿(ā)里(lǐ)巴(bā)巴(bā)等。

　　比(bǐ)如其增持较多的是东南亚(yà)网约车和送餐平台Grab，增(zēng)加了697.2万股，总共(gòng)持仓(cāng)达到1936.12万股，期末(mò)持仓市值为5827.72万美元(yuán)；同时(shí)加仓了美(měi)国外(wài)卖平台Doordash，持股(gǔ)增至(zhì)229.08万股，持有市值为(wèi)1.46亿(yì)美元(yuán)。

　　另外，景林也增持(chí)了阿里(lǐ)巴(bā)巴，增加34.04万股，期(qī)末持股升至(zhì)39.73万(wàn)股，持股市值(zhí)为4060.05万(wàn)美(měi)元。

　　景林还增持了新能源车龙头特斯拉(lā)，加仓1.17万股，期末(mò)持股(gǔ)数(shù)量增至2.12万(wàn)股，持股(gǔ)市值仅(jǐn)为439.82万美元。

　　但是(shì)景林(lín)在(zài)今年一季(jì)度减持(chí)了脸书、BOSS直(zhí)聘、贝壳、满帮集团等(děng)8家公司；同时清仓(cāng)了金(jīn)沙(shā)集团、台积电、SPDR生物科技股指数ETF、晶科能源、京(jīng)东等多只美(měi)股持仓标的。

　　最后，基金君整理(lǐ)了景林今年一(yī)季度末(mò)的美股持仓数据，可以看看(kàn)。